¿Qué es el riesgo financiero?
El riesgo es la incertidumbre. Cuando inviertes, no sabes con certeza cuánto ganarás (o perderás). Esa incertidumbre es el riesgo.
En la crisis de 2008, el IBEX 35 cayó un 39 % en un solo año. Quien invirtió 10.000 € a principios de 2008, a finales tenía 6.100 €. Pero quien aguantó, recuperó todo y más en los años siguientes.
El riesgo no es malo en sí mismo. Es el precio que pagas por la posibilidad de obtener rentabilidad superior a la de una cuenta de ahorro.
Tipos de riesgo
No todo riesgo es igual:
- Riesgo de mercado: la bolsa baja y tus inversiones con ella.
- Riesgo de crédito: quien te debe dinero no te paga (un bono que impaga).
- Riesgo de liquidez: no puedes vender tu activo cuando quieres.
- Riesgo de divisa: inviertes en dólares y el euro sube, reduciendo tu ganancia.
- Riesgo de inflación: tu inversión rinde menos que la inflación.
La diversificación reduce el riesgo sin necesariamente reducir la rentabilidad esperada. Es la única "comida gratis" en finanzas.
Ejemplo práctico
Daniel tiene 20.000 € y todo en acciones de una sola empresa. Si esa empresa quiebra, pierde todo. Si reparte entre 500 empresas (mediante un fondo indexado global), una quiebra apenas le afecta. Mismo dinero, mucho menos riesgo.
Evalúa cuánto riesgo puedes asumir con el test de salud financiera de SFYou.