La pregunta del millón: ¿pago deuda o invierto?
Si te sobran **300 €** al mes después de cubrir gastos y el pago mínimo de tus deudas, ¿qué haces? ¿Aceleras el pago de la deuda o metes ese dinero en un fondo indexado? La respuesta es más sencilla de lo que parece.
Pagar una deuda al 7 % es exactamente igual que invertir al 7 % garantizado y libre de impuestos. No existe ninguna inversión legal que te dé eso con certeza. Si tu deuda está al 7 %+, pagarla es la mejor "inversión" posible.
La regla del 4-5 %
Tipo de interés de tu deuda > 5 %
- Paga la deuda agresivamente. Ninguna inversión compite con ese retorno garantizado.
- Incluye: tarjetas de crédito (18-22 %), préstamos personales (6-9 %), créditos al consumo (7-12 %).
Tipo de interés de tu deuda < 4 %
- Paga el mínimo e invierte el resto. La rentabilidad esperada (7-9 %) supera tu coste.
- Incluye: hipotecas actuales (2,5-3,5 %), préstamos estudiantiles (1-3 %).
Hipoteca al 2,9 % y préstamo del coche al 7,5 %. Con **500 €** extra al mes: mete **300 €** en acelerar el pago del coche (7,5 %) y **200 €** en un fondo indexado. Cuando liquides el coche, redirige todo a inversión y paga la hipoteca al ritmo normal.
El orden correcto
Antes de pensar en deuda vs inversión, hay una prioridad absoluta:
- Fondo de emergencia: 3 meses de gastos en una cuenta accesible.
- Pagar deudas > 5 %: toda la artillería contra la deuda cara.
- Invertir: una vez eliminada la deuda cara, invierte y paga las deudas baratas al mínimo.
La excepción: si tu empresa ofrece plan de pensiones con matching (igualan tus aportaciones), aporta al menos lo que igualan ANTES de pagar deuda extra. Es un 100 % de rentabilidad instantánea, imposible de superar.
Nuestro veredicto
No es blanco o negro. La clave es el tipo de interés de tu deuda. Por encima del 5 %, paga. Por debajo del 4 %, invierte. Entre el 4 y el 5 %, haz mitad y mitad o decide según tu nivel de aversión a la deuda. Usa nuestra calculadora de presupuesto para liberar dinero para cualquiera de las dos opciones.